專題：2025年金融315投訴曝光臺(tái)

　　撰稿 | 芋圓

　　來源 | 貝多財(cái)經(jīng)

　　在互聯(lián)網(wǎng)金融的洶涌浪潮中，小花錢包自登臺(tái)亮相便備受矚目。憑借覆蓋現(xiàn)金借款、代還信用卡以及分期購物等多元業(yè)務(wù)模式，在消費(fèi)金融版圖中爭得一席之地。

　　但熱鬧背后，小花錢包在合規(guī)性和客戶服務(wù)方面卻潛藏著不少風(fēng)險(xiǎn)，為這家互聯(lián)網(wǎng)錢包平臺(tái)未來的發(fā)展增添了不少不確定性。

　　近期，筆者對(duì)小花錢包進(jìn)行了測評(píng)。

　　一、資本托舉下的互聯(lián)網(wǎng)“錢包”

　　公開信息顯示，小花錢包是由小花（廈門）互聯(lián)網(wǎng)金融信息服務(wù)有限公司（簡稱 “小花金服”）打造的一款資金周轉(zhuǎn)的消費(fèi)金融科技平臺(tái)。據(jù)小花錢包官網(wǎng)披露，該平臺(tái)主要為年輕人提供高額、低息、無抵押的分期貸款服務(wù)平臺(tái)。

　　截自小花錢包小程序

　　事實(shí)上，在小花錢包所貸款項(xiàng)主要是由合作的銀行、消費(fèi)金融公司等持牌的金融機(jī)構(gòu)放款。以 “生物識(shí)別技術(shù)+大數(shù)據(jù)信用評(píng)級(jí)” 的快速審批模式作為賣點(diǎn)，小花錢包迅速在年輕用戶群體中打開市場。早在2017年5月，上線僅兩年便突破千萬用戶大關(guān)。

　　根據(jù)移動(dòng)大數(shù)據(jù)服務(wù)平臺(tái)TalkingData聯(lián)合米么金服發(fā)布的《2017年消費(fèi)金融行業(yè)發(fā)展報(bào)告》，在網(wǎng)購分期應(yīng)用覆蓋率方面，小花錢包曾位居第二，這一耀眼成績無疑為小花錢包的進(jìn)一步發(fā)展添足了底氣。

　　截自《2017年消費(fèi)金融行業(yè)發(fā)展報(bào)告》

　　而之所以能夠有這么快的發(fā)展速度，小花錢包背后的資本實(shí)力同樣不容小覷。小花錢包背后的資本架構(gòu)較為錯(cuò)綜復(fù)雜。據(jù)小花錢包的借款咨詢服務(wù)協(xié)議顯示，其運(yùn)營方包括曉花（上海）互聯(lián)網(wǎng)科技有限公司（下稱“曉花科技”）。

　　天眼查app信息顯示，曉花科技的股東合計(jì)12位，皆為法人股東，其中，中信產(chǎn)業(yè)投資基金管理有限公司（下稱“中信產(chǎn)業(yè)基金”）通過西藏山南信商投資管理有限公司（下稱“西藏山南信商“）持有曉花科技25.14%的股份，是其第一大股東。

　　截自天眼查app

　　據(jù)了解，中信產(chǎn)業(yè)基金是中國中信集團(tuán)公司和中信證券股份有限公司旗下專注投資業(yè)務(wù)的專業(yè)子公司，于2008年6月經(jīng)國家發(fā)展和改革委員會(huì)批準(zhǔn)設(shè)立。目前，中信產(chǎn)業(yè)基金的管理資產(chǎn)規(guī)模超510億元。

　　此外，疑似與中騰信金融信息服務(wù)（上海）有限公司（下稱“中騰信”）有關(guān)聯(lián)的西藏泓杉投資管理中心（有限合伙）（下稱“泓杉投資”）持有曉花科技20%的股權(quán)，是第二大股東。中騰信的第一大股東西藏山南信商投資管理有限公司正是中信產(chǎn)業(yè)基金的控股子公司。

　　而據(jù)小花錢包品牌介紹，其憑借中信產(chǎn)業(yè)基金的背書，與大興安嶺銀行、湖南三湘銀行、蘇商銀行、華瑞銀行、海爾消金、長銀消費(fèi)金融等十余家持牌機(jī)構(gòu)達(dá)成合作，目前累計(jì)授信金額389億元。

　　二、客戶投訴下的違規(guī)風(fēng)險(xiǎn)

　　但在強(qiáng)勁發(fā)展的背后，小花錢包疑似存在“店大欺客”的隱患。2020年7月24日，工業(yè)和信息化部發(fā)布的侵害用戶權(quán)益行為的APP名單中，小花錢包就因存在侵害用戶權(quán)益行為而榜上有名。

　　另據(jù)黑貓投訴 【下載黑貓投訴客戶端】平臺(tái)顯示，截至2025年3月9日，小花錢包的相關(guān)投訴已達(dá)3.50萬條，除了常見的暴力催收問題，小花錢包在貸款利率和收費(fèi)方面的問題同樣嚴(yán)重。其中，小花錢包高利貸的相關(guān)投訴有1666條，會(huì)員的相關(guān)投訴有2269條，費(fèi)用的相關(guān)投訴有1894條。

　　截自黑貓投訴平臺(tái)

　　投訴中，有用戶反映在小花錢包平臺(tái)借款后，每個(gè)月還款都要被收取666元的費(fèi)用；另有借款人投訴剛在小花錢包借款8100元就被扣取428元產(chǎn)品費(fèi)用；還有一則已完成投訴顯示，小花錢包在用戶不知道的情況下從賬戶扣款，涉訴金額2674元。

　　截自黑貓投訴平臺(tái)

　　為了求證用戶在黑貓投訴的真實(shí)性，貝多財(cái)經(jīng)也在近期在小花錢包平臺(tái)進(jìn)行注冊，并進(jìn)一步申請了一筆借款。在使用借款服務(wù)的過程中，筆者發(fā)現(xiàn)小花錢包給出的借款合同存在諸多不合理之處。

　　首先，是較為嚴(yán)重的借款利率問題。在小花錢包小程序的主頁顯示借款年利率（單利）7.3%起，借1000元日息低至0.2元，雖然在其《個(gè)人消費(fèi)借款合同》中顯示1000元的貸款利率為7.51%，與其主頁宣傳的利率相差不大。

　　但一同簽署的《融資咨詢服務(wù)及委托保證合同》和《借款咨詢服務(wù)協(xié)議》則顯示該筆借款的綜合資金成本為年化利率22.98%，利息與綜合成本差額達(dá)11.06%，即便后續(xù)可能包含擔(dān)保費(fèi)、服務(wù)費(fèi)等附加費(fèi)用，高達(dá)22.98%的年化利率甚至超過當(dāng)前民間借貸的司法保護(hù)上限。

　　截自小花錢包的《借款咨詢服務(wù)協(xié)議》

　　當(dāng)前，民間借貸的司法保護(hù)上限為合同成立時(shí)1年期貸款市場報(bào)價(jià)利率（LPR）的四倍?。據(jù)上海銀行間同業(yè)拆放利率官網(wǎng)，截至2025年3月，1年期LPR為3.1%，因此民間借貸利率的司法保護(hù)上限應(yīng)為12.4%?。

　　此外，在小花錢包該筆借款的《融資咨詢服務(wù)及委托保證合同》中顯示綜合費(fèi)用成本不超過年化利率24%。但在后續(xù)的乙方義務(wù)中又顯示乙方需支付融資咨詢服務(wù)及擔(dān)保費(fèi)25.99元，也未明確該筆費(fèi)用是否計(jì)入綜合年化成本計(jì)算。

　　截自《融資咨詢服務(wù)及委托保證合同》

　　若該筆費(fèi)用不計(jì)入綜合成本，那么在后續(xù)疊加利息后這1000元借款的綜合成本就超過了24%，最終借款人拿到手的金額可能不到800元。另在《個(gè)人消費(fèi)借款合同》中規(guī)定，逾期罰息利率為貸款利率加收50%，加上本金后綜合年化利率可能突破30%。

　　截自小花錢包的《個(gè)人消費(fèi)借款合同》

　　如果在小花錢包微信小程序直接借款，綜合年化成本利率可能還會(huì)提升。在進(jìn)入小花錢包借款頁面時(shí)會(huì)顯示“加入會(huì)員”選項(xiàng)，1000元借款在選擇購買其會(huì)員則綜合年華成本利率為24%（單利），若不選擇會(huì)員直接貸款，則綜合年化成本利率將升至35.99%（單利）。

　　截自小花錢包微信小程序

　　最終注冊會(huì)員和不注冊會(huì)員的綜合年化成本利率相差11.99個(gè)百分點(diǎn)，存在明顯“誘導(dǎo)”客戶購買會(huì)員的嫌疑。筆者還注意到，在未注冊會(huì)員的情況下，小花錢包并不會(huì)對(duì)借款人的借款意愿進(jìn)行最終確認(rèn)，而是在填寫完資料后直接進(jìn)入借款審批流程。

　　小花錢包的會(huì)員分為五種不同的價(jià)位，其會(huì)員權(quán)益包所享受的權(quán)益主要體現(xiàn)在借款審批速度、借款通過率和放款的優(yōu)先順序方面，五種會(huì)員分別為98權(quán)益包、198權(quán)益包、298權(quán)益包、428權(quán)益包、598元/月。

　　其中，198權(quán)益包和298權(quán)益包在上述三方面所享受的權(quán)益是一致的，只是在贈(zèng)送的其他生活權(quán)益方面有所差距。就小額借貸而言，開通會(huì)員無疑是轉(zhuǎn)嫁了用戶的借貸成本。此外，這類的生活權(quán)益也并非用戶所必需的。

　　值得一提的是，2024年“3·15晚會(huì)”就曾曝光“同程金融APP”在用戶借貸時(shí)購買禮品卡涉嫌變相收取高利息的模式，折算年利率超過100%。在被點(diǎn)名后，同程金融方面對(duì)相關(guān)產(chǎn)品進(jìn)行了下線。

　　截自小花錢包微信小程序

　　在借款審批速度方面，98權(quán)益包、198權(quán)益包、298權(quán)益包、428權(quán)益包分別能夠提速30%、50%、70%；在借款通過率方面，四種權(quán)益包分別能夠提升30%、40%、50%，而在放款的優(yōu)先性方面，四種權(quán)益包的特權(quán)分別為快速、急速、閃電。

　　截自小花錢包小程序

　　綜合來看，在小花錢包借款的利率高于大部分與其合作的金融機(jī)構(gòu)的貸款利率。據(jù)小花錢包官網(wǎng)介紹，其目前的合作機(jī)構(gòu)主要包括眾邦銀行、湖南三湘銀行、億聯(lián)銀行、大興安嶺農(nóng)商銀行、小米消費(fèi)金融、蘇商銀行、上海華瑞銀行、長銀消費(fèi)金融等。

　　其中，眾邦銀行官網(wǎng)顯示，該行目前個(gè)人貸款產(chǎn)品眾易貸千元日息0.16元起，即年利率5.84%左右；湖南三湘銀行貸款年化利率最低6.5%起步；小米消費(fèi)金融的年利率7.2%起步；長銀消費(fèi)金融的消費(fèi)貸款利率更是0%起步。

　　截自長銀消費(fèi)金融官網(wǎng)

　　小花錢包在過去的發(fā)展歷程中，憑借獨(dú)特的業(yè)務(wù)模式和強(qiáng)大的資本背景，取得了顯著的成績，用戶規(guī)模迅速增長，在消費(fèi)金融市場占據(jù)了一定份額。然而，當(dāng)前也面臨著諸如用戶體驗(yàn)不佳、監(jiān)管政策風(fēng)險(xiǎn)和市場競爭壓力等挑戰(zhàn)，使其未來發(fā)展充滿了不確定性。

　　早在2017年，有關(guān)部門下發(fā)的《關(guān)于規(guī)范整頓“現(xiàn)金貸”業(yè)務(wù)的通知》就明確規(guī)定，“禁止從借貸本金中先行扣除利息、手續(xù)費(fèi)、管理費(fèi)、保證金以及設(shè)定高額逾期利息、滯納金、罰息等。”

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責(zé)任編輯：張文